公司授予股票期权如何做账？

上篇文章要股票还是要现金？这是一个值得思考的问题解释了什么是股票期权：

股票期权是当下给高管一个承诺的权利，如果达到业绩目标/服务满X年，那X年后高管可以以一个很低的价格购入公司的股份。

举个例子，公司2007年1月1日授予200名高管100股股票期权，约定只要这些高管从2007年1月1日开始服务满3年，三年后的2010年1月1日就可以以每股10元的价格购入公司的股票，而公司现行股票的价格是10.5元，授予高管的股票期权的公允价值是2元。

有老铁问了，公司现在股票价格只有10.5元，而高管拿到的权利是以10元的价格购买，凭什么这个权利的价值能达到2元？明明只便宜了5毛钱，股票期权的价值应该是5毛钱才对。

这个想法忽略了时间这个因素。

公司股票现在值10.5元，不代表3年后仍然值10.5元。

而股票期权的价值=内在价值+时间价值。

所谓的内在价值=当下的股价-约定的行权价，也就是10.5元-10元=0.5元；

而时间价值和到期时间息息相关，到期时间越长，时间价值越高。

这个也好理解。

如果公司授予高管的股票三天后就可以行权，还有个什么时间价值？除非股市大波动，三天后的价格和今天的价格几乎没啥大差异；

如果公司授予高管的股票三年后才可以行权，那就不一样了。三年，白云苍狗，物是人非，股价都有可能翻三倍。

毕竟越久远的事情越不好确定，增值的概率也越高。

至于这个时间价值是如何计算出来的，不必纠结，CPA会计考试绝对不会让你计算这个，大家只需要搞明白题目中的期权价值不等于当下的股价-约定的行权价并不是题目出错了就可以了。

在解释账务处理之前，有三个概念需要大家清楚。

1. 授予日

2. 等待期

3. 可行权日

其实这些概念光看字面意思都能理解个七七八八。

授予日就是公司给高管发期权的日子，可行权日就是高管可以以优惠的价格购买公司股票的时间，也就是享受期权对应的权利的时间，等待期就是高管在可以行权之前需要等待的时间。

还是上面的例子，授予日就是2007年1月1日，等待期就是2007年1月1日到2010年1月1日，可行权日就是2010年1月1日。

那如何做账呢？

1.授予日

不做账。

为什么不做账？

因为这些股票期权本质上购买的是高管2007年-2010年的忠诚服务，按照会计的配比原则，在当下（2007年1月1日）公司还没有享受到高管的忠诚，自然也不需要确认任何的成本费用。

2.等待期

将当期取得的服务计入成本费用，同时计入资本公积。

还是这个例子，等待期有3年，这3年涉及到3个资产负债表日，2007年12月31日、2008年12月31日、2009年12月31日，每到一个资产负债表日，意味着就享受了高管一年的忠诚服务。

公司授予高管的期权总价值是2*100*200=40000元，这4万买的是这200位高管3年的忠诚，那对应地每一年就要确认三分之一的费用-13333.33元。

（我这个例子举得不太好，4万块买200个高管3年的忠诚，感觉像是打发叫花子。。咳咳，大家重在理解原理，不要纠结金钱）

因此在2017-2010年底，每年都要做一笔这样的分录：

借：管理费用 13333.33元

贷：资本公积-其他资本公积 13333.33元

有老铁问了，为什么要计入资本公积而不是应付职工薪酬？

股份支付，首先是一场交易。

商业本质即是交易，交易必然有对价，等价交换是交易的核心。

那么，借方管理费用，显然代表获取的相关服务，计入相应的费用。

贷方，则是需要支付的对价。

这里的对价很特别，不是赤裸裸给钱，而是给以优惠的价格给股份，给一部分公司的所有权。

公司的股份本来值20元，结果给高管一个权利，可以以10元来购买，这就是老股东对新股东（高管）的让利。

这一场交易的实质就是老股东为了换取新股东的服务，以较低价格发行股份，而这部分服务又由新老股东共同享有。

因此，贷方意味着新老股东共同享有这部分服务的价值，也就是资本公积-其他资本公积的增加。

我们来看整个分录是不是反映了这个意思：

管理费用的增加会导致未分配利润减少，最终的影响就是权益科目中：

未分配利润减少，资本公积-其他资本公积增加。

也就是所说的，原有老股东的让利（原先的未分配利润实际是老股东积累的），由新老股东共同享有。

3.可行权日

假设所有的高管在2020年1月1日行权了，也就是拿着优惠的价格去买股票了：

借：银行存款 200000

（高管买股份的钱，200*100*10=200000）

资本公积-其他资本公积 40000

（优惠的价格）

贷：股本 20000

（股本是股票的面值，1元/股，高管共购入2万股）

资本公积-股本溢价 220000

（超过股本1元的金额都属于股本溢价）

这个分录其实就是股份的发行。

正常股份发行是：

借：银行存款

贷：股本

资本公积-股本溢价

股份支付就特殊在借方多了一个“资本公积-其他资本公积”。

就像上面讲的，这个其他资本公积是新股东（高管）享受的买股优惠券，也是老股东为享受新股东的服务而对新股东的让利。

一般人购买股票根本不可能有这个优惠，该多少钱就是多少钱。

一切都是交易罢了。