新周期投资的核心方向是数字经济吗

咱们看看最近三个交易日什么股票最火，涨幅前10支中有9支属于数字经济范畴，特别是以大数据、数据中心建设为主线的个股格外亮眼。

新周期的核心方向是什么呢？很多人首先想到的是新能源，我更倾向于“数字经济”，简单聊一聊。风光电去年以来涨幅巨大，近期基本单边下跌，跌幅很深，一季度内依然不看好，去年的涨幅已经透支，调整周期还没有结束。随着越来越多企业转型做新能源，行业的竞争加剧，除有专业特长的少部分公司具备高成长高收益以外，这个赛道有点拥挤了。

咱们看看近日印发的《“十四五”数字经济发展规划》几个要点：

1、优化升级数字基础设施

2、大力推进产业数字化转型

3、持续提升公共服务数字化水平

4、着力强化数字经济安全体系到2025年，数字经济核心产业增加值占GDP比重10%。

《规划》还提出，建设高速泛在、天地一体、云网融合、智能敏捷、绿色低碳、安全可控的智能化综合性数字信息基础设施。积极稳妥推进空间信息基础设施演进升级，加快布局卫星通信网络等，推动卫星互联网建设。政策推动及市场需求的催生，卫星互联网正迎来加速产业化。据权威预测，2025年，全球卫星网络接入设备将达2亿台套，市场规模约6000亿美元。

表面上10%不高，但只说是核心产业，现在是各行各业均要做数字转型，咱们看看政府怎么做：

武汉市已将“加快壮大数字产业”写入政府工作报告，未来3年内，数字经济增加值占GDP比重将超过50%；东莞市政府发布的2022年“一号文”聚焦数字经济高质量发展，3年将统筹安排财政资金不少于100亿元，推动产业数字化和数字产业化。

无论的传统行业、还是新能源等新兴行业，工业、农业、水利、商务、物流、金融、能源等各行各业均要进行数字化转型；依托于各种数据中心进行生产、经营、生活，整合过程中，各行各业会逐步依赖于各大数据平台，实体的商业价值越来越依附于数据中心，转型后各行业的集中或说垄断更厉害，资源充分利用，很多跟不上节奏的上市公司在这场转型过程中会被淘汰。

数字经济的囊括的范围实在太广了，大家自行脑补，本人看好围绕大数据、数据中心、信息安全和卫星互联网这几个方向的基础建设，基本属于行业的上游，不管下游怎么折腾，都需要有平台，而且这次是以国家意志力在贯彻，保守估计这几个行业的增长率在30%以上。数字经济也会持续创造出各种新的概念，不断吸引资金反复炒作，预计数字经济相关板块在未来相当长的一段时间内延续震荡上行的趋势，以新周期“核心”的方向进行不断演绎。

说说“浙数文化”：持有浙江大数据交易中心53%股权，这么硬的数字经济概念，却仅25%就开板了，这不正常啊。这样看是否能理解：第一周一没有直接一字板，说明机构没有准备，开始对数字经济的强度预期不够，其次，第二天一字板是因为市场已经普遍预期了，所以不需要多大封量，可是今天就开板了，这是一个一个不好的信号吗？其实一方面是机构应该比较担心现在市场的热点持续性，一般超过3天会出现分歧，二来：随着新的数字基础建设，各省级的“大数据中心”都有被优化升级替代的可能，全国各行业使用统一国家级别的数据库，比如各省的房地产信息库、社保信息库、税务信息库等已建设整合为全国的统一数据库，那么各省的数据中心随时可能被淘汰，“浙数文化”作为本省的大数据运营商是存在丢失市场份额的可能，但一“海量数据、海兰信、金财互联、税友股份、浪潮软件”等服务于全国或者整行业的大数据公司的预期更确定。

聊一聊几个板块：

光伏：今日缩量回调，行业指数在120日线附近获得支撑，短线有望反弹，但中期调整尚未结束，谨慎参与。证券：该相对相比银行较弱，虽已连续三连阳，但预计一两天放量后仍然继续磨底，需待相对强势的银行板块反弹告一段落后才开始真正反弹。

银行：同属大金融的银行板块自上月股指调整开始走出了一波不错的反弹，今日外围大跌的情况跳空高开，短线有望延续反弹。

再说两只股票：

新炬网络：小市值，毛利率高于同行业，底部刚刚启动。

立昂技术：首板，公司是国内大规模的数据中心运营商之一，在全国范围内自建以及运营超过30个Tier3+及以上级别数据中心，运营机架总数超8000个，带宽超过4000Gb。

最后说说指数：晚上各财经平台都在刷这条消息：美国10年期国债收益率站上1.9%。为2020年1月来首次。恐慌情绪会蔓延吗？不见得，如果简单看从盘面，这行情一天ICU，一天KTV啊，昨天KTV的，今天都在ICU，今天ICU的，保不准明天就去KTV了。实际上今日各大指数下跌，但人气火爆，单纯看数量是涨多跌少，以数字经济为首的相关板块赚钱效应一点不差，上周日咱们预计本周回补上周五的日线缺口，已经于本周二如期实现，今日盘中上证下跌止于年线位置，预计后面的几个交易日将维持横盘震荡的反弹格局，大的方向待春节过后再确定，不出意外，明天又是艳阳天。